随着利率市场化进程不断推进，同业间竞争日益激烈，粗放式的银行传统发展模式难以为继，资金配置集约化、营销服务精准化，成为当前银行转型发展的重要内容。对此，慈溪农村合作银行结合农村中小金融机构经营管理特点，借鉴国内商业银行“管理会计”理念和方法，逐渐摸索出一套以“经济利润（EVA）”和“风险资本回报率（RAROC）”为核心指标，适应农村中小金融机构经营管理需求的财务评价体系。在此基础上，2013年该行组织实施管理会计项目系统开发工作，并于今年6月末管理会计信息系统（一期）正式上线试运行。借助当前管理会计信息系统的六项基本功能，将积极推动慈溪农村合作银行实现战略选择、客户经理营销、产品定价、资源配置及绩效管理导向等四个方面的转变，有效推动该行转型发展，增强可持续发展能力。

　　一、管理会计信息系统六项基本功能

　　管理会计信息系统（一期）上线运行项目主要包括内部资金转移定价（FTP）和成本分摊盈利评价（PA）两大模块，目前已实现收益曲线构建、客户分类分层、存贷产品定价、多维盈利评价、业绩绩效评价、经济资本计量等六大基本功能。

　　（一）构建内部资金转移定价（FTP）收益率曲线

　　1.人民币FTP市场收益率曲线。管理会计信息系统针对不同的市场利率产品，如同业存放、票据贴现、同业拆借、债券投资等，构建了相对应的人民币市场收益率曲线（Shibor）、人民币债券收益率曲线、人民币转贴现收益率曲线、人民币回购收益率曲线等定价曲线。

　　2.人民币FTP内部收益率曲线。对于目前与市场利率之间关联度不高的还属于管制类利率产品的定价，如一般性存、贷款类产品，管理会计信息系统采取了人民币FTP内部收益率曲线。该收益率曲线由“人民币存（贷）款基准利率”加上“人民币存（贷）款调整利率”构建而成，同时充分考虑到慈溪农村合作银行的发展战略、资产负债状况、财务损益特点和管理意图等因素。

　　3.外币FTP收益率曲线。鉴于外币利率市场化程度已经较为成熟，管理会计信息系统中对外币FTP收益率曲线均基于Libor、Hibor进行构建，根据外币业务的币种覆盖面，在系统中共构建了七个币种的外币FTP收益率曲线，分别是美元（USD）、欧元（EUR）、日元（JPY）、港币（HKD）、英镑（GBP）、澳元（AUD）、加元（CAD）。

　　（二）精准分类分层客户

　　由于管理会计信息系统的计算数据粒度到账户级，因此在账户客户关系维护全面的基础下，底层数据能够支持全客户的数据分析。目前一期管理会计信息系统把全行的所有客户分为政府、公共事业，公司企业和自然人三类，通过“客户利差分析”、“客户盈利分析”功能，按照存贷款日均、利息收入净额等多种排名条件对客户进行EVA和RAROC盈利贡献的综合分析，同时通过对客户账户级的明细钻取功能，掌握各类大客户的行为特征，如产品渗透性、业务偏好等，为选择客户和制定营销方案提供参考，达到精准营销目的。

　　（三）准确引导存贷款产品定价

　　在管理会计信息系统一期项目中，FTP模块和PA模块提供了全行资金成本、营运成本、税务成本、风险成本和资本成本等五大成本的精算数据，构成了独特的多维度成本加成曲线或矩阵，为本行存贷款利率定价管理提供了决策依据。一是能为贷款产品利率定价提供成本保本底线。在具体对某一产品定价决策中，可在成本保本底线和保证目标利润可实现的前提下，结合贷款品种的特点、客户综合贡献回报水平等因素实施差异化定价，以应对利率市场变化。二是能为存款产品利率定价提供上限参数。通过管理会计信息系统能够计量不同币种、期限、金额、产品存款的资金价格，再考虑营运成本、资本成本等因素，可得到存款产品的利率上限数据，为存款利率决策者提供参考依据。

　　（四）多维度盈利评价

　　管理会计信息系统能够精确计量业务线、产品、机构、客户、客户经理、行业等维度的各项收入和成本，实现各维度完整的“全收入、全成本”盈利分析，并通过报表中心以报表形式展现。相比目前以规模、营业收支情况等粗放的评价方式，通过管理会计信息系统可以进一步了解业务线、产品、机构、客户、客户经理、行业等维度各自创造的EVA是多少，RAROC有多高，为今后有效配置资源结构提供决策数据。

　　（五）支持业绩与绩效双评价

　　为准确合理评价产品、机构部门、客户经理等各维度所付出的绩效成本同各维度所产生的贡献回报水平，该系统通过薪酬考核系统所导入的数据，经归集分类，实现了业绩与绩效双评价。目前一期管理会计信息系统已实现了客户经理维度的双评价。如下图所示：

　　（六）合理计量经济资本

　　现阶段，综合考虑到慈溪农村合作银行的数据积累等因素，在管理会计信息系统一期项目“经济资本计量”功能中，主要还是采用信用风险权重法和操作风险基本指标法等基本计量方法，暂时未考虑市场风险加权资产。该系统资本计量考虑到各维度资本成本的计算，运用资本费用率，其计量至账户级，然后通过层层分类，归集至各维度，也可按银监部门的计量上报口径进行归集计量。

　　二、应用管理会计信息系统将带来“五个转变”

　　借助管理会计工具，可以为银行发展战略的制定提供定量化决策支持，可以全面了解客户情况，发现潜在营销机会，更好地挖掘客户价值，并且准确核算产品成本，根据市场情况，制定具备竞争力的产品价格，确保营销目标与盈利目标的一致。具体来说：

　　（一）战略选择决策由“定性”到“定量”

　　面对日益激烈的同质化竞争，实施差异化发展战略，通过特色化产品和服务为客户创造价值，是慈溪农村合作银行生存与发展的必然选择。差异化发展战略的核心在于明确市场定位，要找准市场定位，管理者除了依靠定性判断之外，更需要一套科学精准的定量化决策支持体系。

　　依托管理会计系统，可以对产品、客户的收入、成本、价值进行科学衡量，深入分析和把握中、小、微型客户中哪类是最重要的客户，公司、零售、资金业务中哪些是盈利贡献最突出的产品。从而更好地明确自身市场地位和优劣势，为慈溪农村合作银行战略选择提供定量决策支持，同时通过对经营结果的持续评价和验证，为经营战略调整提供量化参考依据，为突破同质化竞争提供支持，变“定性决策”为“定量决策”。

　　（二）客户经理营销由“粗放式”到“精准化”

　　虽然差异化营销、精准营销等现代化营销理念已得到慈溪农村合作银行经营管理人员的广泛认同，但在实践中由于缺乏科学量化管理工具的支持，往往难以有效实施。在多数情况下，客户经理只能凭借经验感受去客户选择与业务营销，导致结果常常不尽人如意。

　　借助管理会计工具，通过对客户信息的有效整合、对客户价值的综合衡量，使客户经理可以更加全面地了解客户，准确、完整、及时地衡量不同客户综合价值贡献，识别出真正的优质客户，深入分析盈利性的影响因素，从而采取有针对性的营销策略，实现客户价值的有效挖掘。

　　（三）产品定价由“被动”到“主动”

　　随着利率市场化进程的加速和产品多元化的发展，产品定价能力的重要性愈发凸显。在传统管理模式下，业务人员既不了解产品的收益贡献，也不清楚产品的成本底限，往往只能僵化地执行产品定价政策，或者面对激烈的价格战，简单地被动跟随定价，难以通过主动定价来获得竞争优势。

　　通过管理会计信息系统，实现对资金成本、运营成本、风险成本、资本成本及税务成本的整合，形成了各类产品的全成本信息，帮助产品管理人员更好地把握产品成本底限，为产品定价提供科学定价模型和量化数据支持，真正践行风险定价、主动定价理念。

　　（四）资源配置导向由“规模”到“价值”

　　在传统资源配置模式下，由于业务线、产品、机构及客户的价值衡量不清晰，通常只能以“规模”为依据进行资源配置，大业务线、大机构往往得到更多的资源。这种“规模导向”的资源配置在加剧银行间同质化竞争的同时，也导致大量资源的无效投入，降低了资本回报水平。

　　在管理会计系统中，通过综合衡量业务线、产品、机构、客户经理及客户等的价值贡献，识别真正的优质客户和优质产品，识别哪些业务线和机构更具盈利性，从而以“价值”为导向，将各类优质资源针对性地配置到更有效益的业务线和机构以及更具战略价值的产品和客户上。

　　（五）绩效管理导向由“以大论优”到“以质论优”

　　传统的核算体系，主要关注对各分支机构盈利的衡量，由于缺乏科学精准的定量分析平台和技术手段，一直难以对业务线、客户经理的盈利贡献进行明细计量。因此，对业务线、客户经理、机构等的业绩进行评价是，往往只能采用规模为主的指标体系。

　　借助管理会计的多维度盈利衡量，可以通过成本核算与盈利分析，精准衡量业务线、产品、机构以及客户经理到底为银行创造了多少价值。在此基础上，构建以“价值评价”为核心的绩效管理体系，进而更好地引导各级经营单位和客户经理围绕提升银行价值的目标开展经营活动，更好地促进银行长期价值增长。

　　三、对农村中小金融机构实施管理会计项目的思考

　　管理会计体系建设是一项全局性、系统性的大工程，要在农村中小金融机构真正实现全面实施，需克服以下难点，才能促进原有粗放型管理模式向精细化管理模式转变。

　　（一）FTP收益率曲线是否公允

　　为确保FTP价格的公允性，理论上，一般以市场收益率曲线作为FTP收益率曲线，或以市场收益率曲线为基础构建FTP收益率曲线。而我国利率市场化尚不完全，人民币存款利率基本还处于管制阶段，市场收益率曲线体系搭建处于萌芽状态，在这样的金融背景下，即便找到一条市场收益率曲线，也不能直接应用于FTP定价。因此，农村中小金融机构应明确自身的发展战略，并结合考虑决策层管理意图等因素，然后按照FTP代表资金机会成本或机会收益的基本原理，构建符合农村中小金融机构实际的FTP收益率曲线。

　　（二）基础数据质量能否保证

　　管理会计系统是基于农村中小金融机构内部基础数据实现的，随着管理会计理念的逐步深入，业务部门将不再满足各项初级方法，比如将对FTP定价方法、成本分摊规则、预期损失计量等提出更加精准的方法，这都将对基础数据质量提出更高的要求。理想的基础数据要满足完备性、准确性和及时性的要求。农村中小金融机构要保证基础数据的质量，需通过搭建先进完善的数据仓库才能实现有效管理。

　　（三）实施人员队伍是否专业

　　实施管理会计项目是一个庞大复杂的系统工程，需要有专业的实施人员队伍进行牵头组织和具体落实。特别需要解决如下三方面问题：①管理的专业性。首先要理顺实施流程，制定统一的组织架构，做到职责清晰、分工明确，提高全行自上而下的贯彻执行力。②业务的专业性。实施人员必须掌握现代商业银行的经营管理内容，至少应涵盖银行资产负债管理、利率及利率风险管理、银行产品定价和财务分析等方面。③技术支持的专业性。技术人员必须非常熟悉各业务生产系统的基础数据接口标准、业务字段含义及运行计算规则等内容。而目前多数农村中小金融机构尚未配足上述三类专业人员，因此，要全面推行管理会计项目，有时会出现“心有余而力不足”的现象。

　　（四）推广应用力度是否到位

　　管理会计是一种全新的经营管理理念，能够被农村中小金融机构全面接受并习惯使用，需要一个渐进过程，由于涉及既得利益的调整，推广中往往会遇到较大的阻力。因此，我行实施管理会计项目不但需要高层领导的坚定决心和全力支持，而且需要利用各种交流平台，在各个层级进行密集的培训和宣传推广，从上至下、从点到面，营造出管理会计推广实施的良好氛围，才能在一定程度上缓解实施管理会计项目的阻力，保障管理会计项目的顺利实施。